{"id":1404607,"date":"2026-09-25T10:19:28","date_gmt":"2026-09-25T09:19:28","guid":{"rendered":"https:\/\/www.artefact.com\/?post_type=blog&p=1404607"},"modified":"2026-09-25T10:19:28","modified_gmt":"2026-09-25T09:19:28","slug":"ai-in-china-a-view-from-shanghai-and-why-western-business-should-pay-attention","status":"publish","type":"blog","link":"https:\/\/www.artefact.com\/br\/blog\/ai-in-china-a-view-from-shanghai-and-why-western-business-should-pay-attention\/","title":{"rendered":"IA na China: uma perspectiva de Xangai e por que as empresas ocidentais devem prestar aten\u00e7\u00e3o"},"content":{"rendered":"

Em O Dilema do Inovador<\/a>, Clayton Christensen conta a hist\u00f3ria da ind\u00fastria sider\u00fargica americana nas d\u00e9cadas de 1970 e 19801.<\/sup>. As grandes sider\u00fargicas integradas \u2014 a US Steel, a Bethlehem e outras \u2014 produziam todos os tipos de a\u00e7o a partir do min\u00e9rio de ferro em enormes instala\u00e7\u00f5es, enquanto um novo tipo de concorrente, o mini-usina<\/a>, derretia sucata em um forno el\u00e9trico a arco a um custo substancialmente menor e s\u00f3 conseguia produzir vergalh\u00f5es, o produto com a menor margem de lucro e menos exigente do mercado. As usinas integradas ficaram satisfeitas em distribuir vergalh\u00f5es gratuitamente, pois a perda de seus piores neg\u00f3cios melhorou sua margem m\u00e9dia, e elas passaram a atuar em um segmento de mercado mais sofisticado<\/strong>.<\/p>\n

No entanto, as mini-usinas logo aprenderam a produzir cantoneiras, vigas estruturais e at\u00e9 mesmo chapas de a\u00e7o, o \u00fanico produto que restava para as usinas integradas. A cada avan\u00e7o, as empresas j\u00e1 estabelecidas recuaram para os produtos nos quais detinham posi\u00e7\u00e3o dominante, mas o mercado para esses produtos encolheu at\u00e9 que houve n\u00e3o h\u00e1 mais para onde recuar<\/strong>.<\/p>\n

Morei e trabalhei em Xangai por sete anos, auxiliando grandes empresas a entender como utilizar a IA na China e na Europa. Volto sempre a essa hist\u00f3ria porque ela descreve a abordagem da China em rela\u00e7\u00e3o \u00e0 IA melhor do que qualquer coment\u00e1rio geopol\u00edtico. Quando apresento o ecossistema chin\u00eas a um executivo europeu de n\u00edvel audience, a discuss\u00e3o geralmente salta diretamente para os chips, as san\u00e7\u00f5es e a pol\u00edtica. Nunca se chega ao que realmente importa para as empresas: como a IA est\u00e1 sendo adotada aqui, por quem e por que isso est\u00e1 ocorrendo mais rapidamente do que em qualquer outro lugar do mundo.<\/p>\n

A aposta nas commodities<\/h2>\n

A China tomou uma decis\u00e3o tardia, mas estrat\u00e9gica, de tratar a IA como uma mercadoria, e n\u00e3o como um produto<\/strong>, com fortes incentivos para que divulguem seus modelos como pesos abertos. Xi Jinping deixou isso bem claro em seu discurso de abertura na a Confer\u00eancia Mundial de IA<\/a> em Xangai, em julho deste ano \u2014 ocasi\u00e3o em que participou presencialmente pela primeira vez \u2014, quando exortou os pa\u00edses a \u201cincentivar o c\u00f3digo aberto, a transpar\u00eancia, a colabora\u00e7\u00e3o e o compartilhamento<\/strong>\u201c2.<\/sup>.<\/p>\n

Quando o pr\u00f3prio modelo \u00e9 gratuito, o valor passa a recair sobre tudo o que est\u00e1 associado a ele: implanta\u00e7\u00e3o, integra\u00e7\u00e3o com sistemas existentes, armazenamento em cache de tokens para tornar os modelos mais eficientes, conhecimento especializado para faz\u00ea-lo funcionar em uma f\u00e1brica ou banco de verdade e ex\u00e9rcitos de engenheiros que fornecem esse conhecimento especializado em grande escala. Isso \u00e9 essencialmente oO manual do Web 2.0 aplicado \u00e0 IA<\/strong>, onde a tecnologia em si n\u00e3o \u00e9 vendida, mas tudo o que a envolve \u00e9. N\u00e3o \u00e9 muito diferente do que a Mistral est\u00e1 fazendo na Europa. No entanto, Os laborat\u00f3rios chineses contam com um quadro muito mais amplo de cientistas especializados em IA para oferecer junto com isso<\/strong>. Um estudo da Universidade de Georgetown<\/a> previu que at\u00e9 2025, as universidades chinesas formariam quase o dobro de doutores em \u00e1reas de ci\u00eancia, tecnologia, engenharia e matem\u00e1tica (STEM) por ano do que as universidades americanas<\/strong>. Al\u00e9m disso, quase metade dos pesquisadores que publicaram na principal confer\u00eancia de IA cursou a gradua\u00e7\u00e3o na China3. <\/sup>.<\/p>\n

A China pode se dar ao luxo de fazer essa aposta porque possui um vantagem estrutural em termos de energia e talentos<\/strong>. A Inference \u00e9 uma combina\u00e7\u00e3o de neg\u00f3cios nos setores de energia el\u00e9trica e hardware, e a China continua a ampliar sua capacidade de gera\u00e7\u00e3o a um ritmo que a Europa praticamente deixou de considerar. Isso significa que o custo marginal de um token pode continuar a cair de uma forma que n\u00e3o \u00e9 poss\u00edvel em outros lugares e ser subsidiado pelo tempo que for necess\u00e1rio para garantir a autonomia tecnol\u00f3gica.<\/p>\n

As restri\u00e7\u00f5es \u00e0s exporta\u00e7\u00f5es de chips, paradoxalmente, fortaleceram a din\u00e2mica das mini-usinas. A inten\u00e7\u00e3o declarada era desacelerar o crescimento da China. No entanto, O efeito pr\u00e1tico tem sido levar os laborat\u00f3rios chineses a uma obsess\u00e3o pela efici\u00eancia<\/strong>. Isso significa mais intelig\u00eancia por token, por watt e por RMB, pois eles n\u00e3o podiam simplesmente recorrer a mais hardware para resolver o problema. Isso \u00e9, sem d\u00favida, o manual estrat\u00e9gico industrial chin\u00eas<\/strong>: o produtor mais barato e com recursos limitados otimiza incessantemente os custos, come\u00e7a com os trabalhos que o concorrente estabelecido n\u00e3o deseja realizar e vai subindo gradualmente na escala. Ao examinar os rankings com base na rela\u00e7\u00e3o custo-benef\u00edcio e questionar por que os modelos chineses est\u00e3o no topo, o senhor perceber\u00e1 que as san\u00e7\u00f5es e a criatividade constante desempenham um papel significativo<\/strong>.<\/p>\n

Adote agora, pergunte depois<\/h2>\n

O mundo dos neg\u00f3cios chin\u00eas \u00e9 extremamente pragm\u00e1tico e movido pelo lucro individual. Afirmo isso sem qualquer julgamento, como algu\u00e9m que vivencia isso diariamente. No \u00e2mbito individual, o dinheiro \u00e9 o que importa, e o papel do governo \u00e9 preservar a paz social e punir aqueles que abusam do sistema<\/strong>. Nesse contexto, as empresas chinesas fazem menos perguntas e agem mais.<\/p>\n

O lado do consumidor reflete a mesma realidade, o que \u00e9 surpreendente para um pa\u00eds com 1,4 bilh\u00e3o de habitantes, onde todos precisam ganhar a vida. Em o Ipsos AI Monitor 2026<\/a>, uma pesquisa realizada em 32 pa\u00edses, 85% dos entrevistados chineses afirmam que os produtos e servi\u00e7os que utilizam IA mudaram profundamente sua vida cotidiana nos \u00faltimos tr\u00eas a cinco anos<\/strong>, contra 36% nos Estados Unidos, 33% na Alemanha e 32% na Fran\u00e7a4.<\/sup>. A Ipsos tamb\u00e9m constatou que cerca de metade dos Os usu\u00e1rios chineses afirmam confiar nas ferramentas de IA a ponto de n\u00e3o verificarem o trabalho delas<\/strong>, embora devessem, sem d\u00favida, faz\u00ea-lo, como acontece com qualquer modelo. Em algumas quest\u00f5es, como evitar preconceitos, eles confiam mais na IA do que nas pessoas<\/strong>. Enquanto europeus e americanos costumam demonstrar apreens\u00e3o em rela\u00e7\u00e3o \u00e0 IA, os chineses, em geral, demonstram entusiasmo por ela.<\/p>\n

Do ponto de vista industrial, o avan\u00e7o em dire\u00e7\u00e3o \u00e0 automa\u00e7\u00e3o e \u00e0 robotiza\u00e7\u00e3o n\u00e3o \u00e9 economicamente racional no curto prazo. No entanto, devido ao envelhecimento da popula\u00e7\u00e3o, A China n\u00e3o tem a op\u00e7\u00e3o de esperar<\/strong>. Entre 2024 e 2050, a popula\u00e7\u00e3o com idades entre 15 e 64 anos diminuir\u00e1 em cerca de um quarto, passando de 984 milh\u00f5es para 745 milh\u00f5es de pessoas6.<\/sup>. Portanto, A China est\u00e1 investindo agora no que precisar\u00e1 nos pr\u00f3ximos 20 ou 30 anos, incluindo rob\u00f4s e agentes<\/strong>.<\/p>\n

O fato de ter entrado no mercado em segundo lugar contribuiu claramente para que a China alcan\u00e7asse um desempenho excepcional em modelos de IA. A abordagem \u201cChina para a China\u201d funciona porque o mercado interno \u00e9 grande o suficiente para atingir escala sem que seja necess\u00e1rio sair do pa\u00eds<\/strong>. Esses fatores proporcionam aos laborat\u00f3rios chineses de IA a demanda necess\u00e1ria para crescer e competir globalmente.<\/p>\n

N\u00e3o s\u00e3o modelos de fronteira: para a maioria dos casos de uso, isso n\u00e3o faz diferen\u00e7a<\/h2>\n

Os modelos chineses n\u00e3o est\u00e3o \u00e0 altura dos melhores modelos americanos. No entanto, esta \u00e9 a fase do \u201cvergalh\u00e3o\u201d das mini-usinas. Para a maioria dos aplicativos empresariais na China, n\u00e3o \u00e9 necess\u00e1rio um desempenho de ponta<\/strong>. O que importa ao executar agentes em grande escala \u00e9 a efici\u00eancia de tokens: quanto trabalho \u00fatil se obt\u00e9m a cada RMB de infer\u00eancia. Nesse indicador, os modelos chineses v\u00eam se destacando h\u00e1 cerca de um ano<\/strong>: a partir de 9 de setembro de 2026, Oito dos dez modelos mais utilizados no OpenRouter s\u00e3o chineses<\/strong>. Somente o DeepSeek processa mais solicita\u00e7\u00f5es do que a OpenAI e o Google juntos. Essa classifica\u00e7\u00e3o avalia o trabalho dos agentes em termos de tokens consumidos, e n\u00e3o de d\u00f3lares gastos. O OpenRouter \u00e9 um marketplace onde os desenvolvedores direcionam o tr\u00e1fego para seus agentes de programa\u00e7\u00e3o e aut\u00f4nomos. Suas principais aplica\u00e7\u00f5es em termos de volume s\u00e3o agentes, e n\u00e3o chatbots7.<\/sup>. A Stripe acaba de concordar em pagar mais de sete bilh\u00f5es de d\u00f3lares pelo marketplace, demonstrando que os investidores n\u00e3o veem o valor em nenhum modelo espec\u00edfico, mas sim na capacidade de alternar entre eles para obter uma margem de lucro de 5%<\/strong>8.<\/sup>.<\/p>\n

O GPT-6 da OpenAI, lan\u00e7ado em 3 de setembro de 2026, representa o primeiro avan\u00e7o significativo em termos de desempenho em rela\u00e7\u00e3o ao n\u00famero de tokens por parte de um laborat\u00f3rio ocidental em muito tempo, pelo menos nos benchmarks de codifica\u00e7\u00e3o agentiva. Isso significa que, Pela primeira vez, as empresas j\u00e1 estabelecidas no mercado n\u00e3o est\u00e3o se voltando para o segmento de luxo, mas sim competindo de forma significativa em termos de custo<\/strong>9.<\/sup>. Uma quest\u00e3o interessante \u00e9 com que rapidez os laborat\u00f3rios chineses conseguir\u00e3o alcan\u00e7ar esse n\u00edvel. Outra ressalva \u00e9 que o modelo de neg\u00f3cios dos laborat\u00f3rios de ponta chineses ainda est\u00e1 em fase inicial. Eles est\u00e3o desenvolvendo a expertise necess\u00e1ria para vender para usu\u00e1rios empresariais em grande escala, mas essa \u00e9 uma estrat\u00e9gia ainda n\u00e3o comprovada.<\/p>\n

Enquanto isso, j\u00e1 existem na China empresas cuja ess\u00eancia \u00e9 a IA. Elas ainda n\u00e3o operam em grande escala, mas As empresas unipessoais que operam por meio de agentes j\u00e1 s\u00e3o uma realidade e s\u00e3o ativamente promovidas pelos governos locais<\/strong> 10. <\/sup>. Isso est\u00e1 mudando a estrutura econ\u00f4mica de um pa\u00eds que se preocupa mais com o que funciona do que com o que costumava funcionar.<\/p>\n

O paradoxo da confian\u00e7a<\/h2>\n

Muitas empresas ocidentais n\u00e3o confiam nos modelos chineses, e essa \u00e9 uma posi\u00e7\u00e3o leg\u00edtima. Isso obrigou as empresas ocidentais que operam na China a construir infraestruturas que lhes garantam controle total sobre seus recursos de IA<\/strong>. Eles implementam LLMs no local com um rigoroso monitoramento do acesso dos agentes, o que resulta em maior transpar\u00eancia e presta\u00e7\u00e3o de contas do que a maioria das infraestruturas ocidentais de IA oferece. Em \u00faltima an\u00e1lise, isso resulta em plataformas de IA que permitem flexibilidade na troca de LLMs, ao mesmo tempo em que mant\u00eam o data e o conhecimento protegidos<\/strong>. O modelo em que o senhor n\u00e3o confia \u00e9, na verdade, aquele que o senhor pode controlar. Acredito que, por isso, essas empresas tenham constru\u00eddo as infraestruturas de IA empresarial mais sustent\u00e1veis do mundo.<\/p>\n

O que isso significa para uma empresa ocidental?<\/h2>\n

A li\u00e7\u00e3o de Christensen nunca foi a de que as mini-usinas fossem melhores. Pelo contr\u00e1rio, foi que as usinas integradas fracassaram ao tomar uma s\u00e9rie de decis\u00f5es razo\u00e1veis para abrir m\u00e3o dos neg\u00f3cios de baixa margem e se concentrar no produto de alta qualidade. Por fim, o concorrente de baixo custo tamb\u00e9m aprendeu a fabricar o produto de alta qualidade<\/strong>. Eu tiraria tr\u00eas conclus\u00f5es para uma empresa ocidental, e acredito que elas se mant\u00eam v\u00e1lidas independentemente do que venha a acontecer com os modelos no pr\u00f3ximo ano.<\/p>\n

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  • Em primeiro lugar, mantenha o controle sobre suas escolhas relacionadas \u00e0 IA<\/strong>. As coisas est\u00e3o sempre mudando. O laborat\u00f3rio que estiver na lideran\u00e7a em setembro pode n\u00e3o estar mais na lideran\u00e7a em mar\u00e7o. Voc\u00eas devem desenvolver seus sistemas de forma a poder alternar entre modelos de acordo com o desempenho, o custo e a jurisdi\u00e7\u00e3o, sem precisar reconstruir todo o sistema.<\/li>\n
  • Em segundo lugar, mantenha o controle do arn\u00eas<\/strong>, ou seja, a estrutura em torno do modelo, incluindo a orquestra\u00e7\u00e3o, as ferramentas, a mem\u00f3ria e os mecanismos de prote\u00e7\u00e3o. Em nossa experi\u00eancia, isso tem um impacto maior no desempenho do agente do que a pr\u00f3xima gera\u00e7\u00e3o de modelos. \u00c9 a\u00ed que reside a sua vantagem competitiva; portanto, \u00e9 o \u00fanico aspecto que voc\u00ea nunca deve terceirizar.<\/li>\n
  • Em terceiro lugar, mantenha o controle sobre o conhecimento do seu neg\u00f3cio, o contexto, o data e os processos<\/strong>, estruturado de forma a que qualquer modelo possa utiliz\u00e1-lo. O modelo est\u00e1 se tornando um bem de consumo, mas o que sua empresa sabe n\u00e3o \u00e9.<\/li>\n<\/ul>\n

    Quanto ao resto, vamos acompanhar o desenrolar da hist\u00f3ria da mini-usina.<\/p>\n

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